Rahasia Kaya Warren Buffett: Kami Makan Makanan Kami Sendiri

Reporter: Barratut Taqiyyah Rafie | Editor: Barratut Taqiyyah Rafie

NASEHAT WARREN BUFFETT - Hanya segelintir investor yang memiliki reputasi baik seperti yang dimiliki oleh CEO Berkshire Hathaway Warren Buffett.

Meskipun Berkshire telah berkembang menjadi salah satu konglomerat terbesar di dunia, Buffett masih bangga dengan aturan emas sederhana yang dia ikuti dalam berurusan dengan perusahaannya dan para investornya.

Melansir Nasdaq.com dan dailyinvestor.com, ada 9 aturan emas terkait investasi yang kerap dijalankannya. Apa saja?

1. "Meskipun bentuk perusahaan kami korporat, sikap kami adalah kemitraan."

Buffett tidak melihat pemegang saham Berkshire sebagai investor yang tidak tertarik pada sekuritas finansial. Sebaliknya, dia melihat setiap saham Berkshire sebagai bagian dari setiap bisnis yang dimiliki sepenuhnya di bawah payung perusahaan.

Hal yang sama berlaku untuk perusahaan publik tempat Berkshire berinvestasi, di mana Buffett melihat dirinya sebagai mitra di banyak pemain terkemuka di industri masing-masing.

2. "Kami makan masakan kami sendiri."

Menyelaraskan kepentingan pemimpin perusahaan dengan pemegang saham luar adalah penting, dan Berkshire melakukan pekerjaan yang baik dalam hal ini.

Buffett memiliki 98% dari kekayaan bersihnya di saham Berkshire. Sementara Charlie Munger memiliki sebagian besar kekayaan keluarganya yang diinvestasikan di Berkshire.

Dengan begitu, tidak ada yang bisa mengatakan bahwa Buffett dan Munger tidak memiliki cukup andil dalam permainan untuk membuat pemegang saham merasa nyaman dengan komitmen mereka terhadap perusahaan secara keseluruhan.

3. "Kami mengukur kemajuan per saham."

Tidak seperti beberapa perusahaan, Berkshire Hathaway tidak memiliki tujuan menjadi raksasa dalam ekonomi global. Ukuran tipis tidak ada gunanya jika harus mengorbankan kinerja per saham.

Buffett percaya bahwa dengan menjaga fokus ini, Berkshire seharusnya dapat memperoleh pengembalian yang menguntungkan, bahkan dengan cacat karena melihat basis modalnya tumbuh secara substansial selama bertahun-tahun.

4. "Investasi langsung adalah yang terbaik"

Buffett mencatat bahwa preferensinya adalah memiliki kelompok bisnis penghasil uang tunai yang terdiversifikasi secara langsung dan seluruhnya untuk memaksimalkan pengembalian atau return.

Sebagai opsi terbaik berikutnya, memiliki sebagian saham dalam bisnis semacam itu melalui pembelian saham biasa dapat diterima, dan dalam praktiknya, Berkshire telah menggunakan campuran dari strategi ini untuk mengalokasikan modal.

5. "Konsekuensi akuntansi tidak memengaruhi keputusan operasi atau alokasi modal kami."

Banyak investor lebih fokus pada arus kas daripada pendapatan yang mendasarinya, tetapi Buffett memiliki pandangan yang hampir berlawanan.

Dia menghargai pendapatan yang tidak dibagikan dari anak perusahaannya setidaknya sebanyak yang dibayarkan ke Berkshire, karena dia tahu bahwa bisnis tersebut dapat memanfaatkan modal mereka sendiri dengan baik. Pendekatan Buffett telah menguntungkan pemegang saham.

6. "Kami menggunakan utang dengan hemat."

Dengan begitu banyak asuransi yang tersedia, Berkshire Hathaway tidak terlalu membutuhkan utang konvensional. Leverage dapat meningkatkan pengembalian, tetapi juga dapat menyebabkan kerugian modal yang sangat besar yang tidak mungkin dipulihkan.

Mengutip kutipan lain, Anda tidak dapat memenangkan perlombaan jika Anda tidak menyelesaikannya, dan hutang yang belum terbayar dapat membuat Anda keluar dari permainan pada saat yang paling buruk.

7. "Perusahaan yang membayar dividen itu menarik"

Carilah perusahaan yang memiliki sejarah meningkatkan dividen mereka secara konsisten.

8. "Jangan mencoba mengatur waktu pasar"

Berinvestasilah secara teratur dan konsisten, dan jangan takut pasar akan ambruk dan terkoreksi.

9. "Bersabarlah"

Investasi yang baik membutuhkan waktu untuk melunasinya. Beli perusahaan bagus yang bisa Anda pegang untuk waktu yang lama.

“Periode penahanan favorit kami adalah selamanya,” kata Buffett.